Облигации · Валютные/евробонды

Валютные/евробонды · RU000A10CP52

ГазКап3P19

Газпром капитал ООО БО-003Р-19 · Газпром: другие выпуски

8,72%

доходность к погашению

Цена 98,24% 987 CNY с НКД

Купон 6,40% 12×/год

Погашение 30.08.2027 срок 0,9 г

Дюрация 0,9 г цена −0,8% на +1 п.п. ставки

Премия к замещающим +157 бп ОФЗ в CNY

Кредитный риск AAA(RU) АКРА · низкий

Цена облигации, % номинала

Кривая эмитента

3 выпуска · Газпром. Эта бумага - дороже своей кривой (доходность ниже на 45 бп)

дюрация, лет → ● эта бумага · доходность, % ↑

Сравнить с другой облигацией

Стоит ли заменить ГазКап3P19 на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, CNY Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена покупки 1 шт (с НКД)—

Вложено—

Комиссия—

Купонный доход до погашения—

Возврат номинала—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, CNY—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, CNY	Номинал, CNY	Итого, CNY

Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента AAA · вероятность дефолта ≈ 0,02%/год

Altman Z″ 3,86 · Безопасная

баланс эмитента · РСБУ 2025

5,2 21 4,7 23 3,8 24 3,9 25

за 2021-2025 изменение -1,34, устойчивого тренда нет

Покрытие процентов0,2×

Обязательства к капиталу0,6×

Рентабельность продаж2,2%

Отчётность РСБУ эмитента за 2025. У холдингов такая отчётность standalone: операции ведут дочерние общества, и коэффициенты материнской компании о группе говорят мало.

Вердикт: Показатели баланса (Altman Z″) согласуются с кредитным рейтингом.

Долг эмитента в обращении

В обращении1,56 трлн ₽

Выпусков37 +20 валютных

Гасить за год8%

Ставка долга12,32% рынок 15,50%

2027

2028

2029

2030

Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.

Доходность с поправкой на риск

8,70%

против 8,72% без поправки - риск дефолта съедает 2 бп

вероятность дефолта 0,02%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала

Из чего состоит премия к ОФЗ

Ожидаемые потери 2 бп Цена выхода 12 бп Премия за риск 143 бп

Параметры выпуска

Цена98,24%

Стакан98,05 / 98,27% спред 24 бп

Издержка входа≈ 110 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 14:15

Цена CNY (с НКД)987 CNY

Купон6,40% годовых · 12 выпл./год

Купон, CNY5,26

НКД, CNY4,21 на 28.09.2026

Номинал1000 CNY

Погашение30.08.2027 · 0,9 г

Дюрация0,9 г

Текущая доходность6,51%

Простая доходность8,42%

YTM к погашению8,72%

Премия к ОФЗ в CNY+157 бп

Кредитный рейтингAAA(RU) АКРА

Уровень листинга2

Объём выпуска5 млрд CNY

Лот1 шт

Полная доходность за год

+5,7% +5,7% годовых

Изменение цены-0,6%

Купоны · 12 шт+6,3%

Куплено 25.09.2025, удержано до 24.09.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвеста купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 12)

04.10.20265,26 CNY

03.11.20265,26 CNY

03.12.20265,26 CNY

02.01.20275,26 CNY

01.02.20275,26 CNY

03.03.20275,26 CNY

02.04.20275,26 CNY

02.05.20275,26 CNY

Похожие выпуски

Найти похожие на карте рынка

ГазКап3P19 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).